Dia 19 de maio de 2015:
Saída de R$ 131,786 milhões

Acumulado do mês de maio de 2015 (até o dia 19):
+ R$ 1,928 bilhão

No ano de 2015, o saldo está positivo em de R$ 19,399 bilhões.

Sei que demorei “um pouco” para publicar a conclusão da operação que montei para a última segunda-feira, o straddle, visando aproveitar a volatilidade gerada pela união de um exercício de opções com um resultado trimestral da Petrobras. 🙂

Como você já leu o post onde falo sobre a montagem da operação, e provavelmente tenha acompanhado lá no twitter, a operação foi montada por R$1,65. (sim, o mesmo valor que ela apresentava no dia anterior)

Como você também deve ter visto, a operação tinha dois propósitos:

1) proteger contra uma possível arrancada da PETR4

(minha operação principal ganha com o papel caindo …)

2) obter lucro, é claro

(porém a coisa é exatamente nessa ordem: proteção >> lucro)

Pois bem …

Veio o resultado: lucro de R$5,3 bilhões (que na verdade são R$4 bilhões, pois houve uma maquiagem marota … anteciparam um resultado que veio só no começo de maio, em um resultado que conta janeiro, fevereiro e março) e a euforia tomou conta de todos. Para você ter uma ideia o aftermarket de NY apresentou alta superior a 8% para a ADR dela ! 😯

Uma arrancada era esperada por muitos, acompanhada de um novo teste nos R$15. Abriu: R$14,65 e esta foi a máxima do dia. Depois só caiu … caiu e caiu.

O straddle chegou a dar lucro, reforçando a teoria de que “só funciona” em cenários de alta. No melhor momento do dia a operação chegou a dar 10¢, e eu lá montado na operação.

Começou a escorregar e o lucro começou a sumir … Zerar levando 5¢ ? Zerar no zero a zero ? Zerar perdendo 5¢ ? Não, até às 13h (encerramento do exercício de maio) eu ficaria com a operação montada, aguardando uma possível puxada. Afinal de contas, como todos já sabem … em exercício de opções vale tudo.

Lembra, a principal função da operação, para mim, naquele momento era a de proteger a carteira, proteger a minha operação “mãe”. Se viesse uma alta (que já vi acontecer em situações parecidas incontáveis vezes) eu teria uma proteção.

Mas não veio a puxada, pelo contrário … o papel caia mais e mais.

O que fazer ? Assumir o prejuízo ?

Continue lendo …

O estudo acompanhará o desempenho da ITUB4, BBDC4, PETR4 e da VALE5 – carros chefe do Ibovespa. Esta informação poderá ser usada tanto por quem opera na ponta de compra quanto para quem opera na ponta de venda … 😉

Este é um dado que acompanho diariamente, serve para que eu veja o “peso” extra que existe sobre estas ações. Normalmente – veja bem, normalmente … – um aumento na posição alugada pode significar um movimento de queda no papel. E o contrário também é verdadeiro, uma cobertura pode significar um movimento de alta.

Vamos lá !

Comentário: Novo pregão de queda, com curta oportunidade de repique … o famoso “puxa enfia”.

Foi um dia de expectativas por conta da ata do FED, mas que “decepcionou” (em termos de volatilidade) após a divulgação. Fazia tempo que eu não via um “marasmo” tão grande após esse tipo de divulgação …

Mas … caiu de novo. Chegamos a zerar, para em seguida vermos a escorregada final.

A minha querida e amada Petro parece ter montado um acampamento na região dos R$12,90 … ficou rondando a marca praticamente o dia todo. 🙂

Olhe só que lateralização mais linda ela está apresentando no gráfico de 30 minutos:

Este é um dos motivos que me levam a crer, e a esperar, num repique. Posição montada na terça, com venda de PUT. 😉

Se ficar parada onde está por mais alguns dias eu não reclamarei não. 😀

Se cair ? A grana está na conta para pagar pelas ações exercidas. (se não fizer uma rolagem, é claro …)

O número que parece estar segurando as pontas é o R$13,00. Se houver o rompimento da região o repique pode ganhar corpo. Já o Ibovespa tenta passar a impressão de que visitará a região dos 53k antes de qualquer coisa …

Será ?

Dia 18 de maio de 2015:
Saída de R$ 58,312 milhões

Acumulado do mês de maio de 2015 (até o dia 18):
+ R$ 2,060 bilhões

No ano de 2015, o saldo está positivo em de R$ 19,531 bilhões.

O estudo acompanhará o desempenho da ITUB4, BBDC4, PETR4 e da VALE5 – carros chefe do Ibovespa. Esta informação poderá ser usada tanto por quem opera na ponta de compra quanto para quem opera na ponta de venda … 😉

Este é um dado que acompanho diariamente, serve para que eu veja o “peso” extra que existe sobre estas ações. Normalmente – veja bem, normalmente … – um aumento na posição alugada pode significar um movimento de queda no papel. E o contrário também é verdadeiro, uma cobertura pode significar um movimento de alta.

Vamos lá !

Comentário: E o repique foi rápido, basicamente restrito ao índice futuro durante o pré-market …

O que veio em seguida ? Queda, queda e mais queda. Agora é oficial: todos os 3 gráficos que apresentamos na semana passada tiveram a confirmação da figura de reversão.

Mas … até onde vamos ? No Ibovespa não me espantaria de ver algo próximo aos 53.000 pontos … Na PETR4, a primeira parada fica logo ali, nos R$12,50 … A VALE5 já testou ontem o primeiro objetivo desta queda, nos R$16,50 … (mas não se esqueça que ela assumiu a dianteira neste movimento de queda …)

Se vão atingir estes números ? Se as cotações irão se segurar após chegar ali ? Se vai passar direto ? Somente a observação nos dirá. 🙂

Acredito que hoje será um dia para descansar um pouco, tomar um ar, e aproveitar o repique … Mas não me surpreenderia se fosse apenas uma acomodação. A queda nos últimos dois dias mostrou-se muito forte, portanto difícil de definir até onde pode ir.

Vamos ao mercado ? 😉