Muita gente tem essa curiosidade, ainda mais quando eu falo que minha estratégia é 100% em operar com a PETR4 … 😉

Não sei se você sabe, ou se ao menos se lembra, mas foco 100% das minhas operações em trades com opções da Petrobras. Até pouco tempo atrás eu mantinha a estratégia de encarteirar PETR4 para vender opções (CALL) dela. A última vez que falei sobre isso foi em março/2013.

De lá pra cá, muita coisa mudou em relação à empesa … A coisa saiu do controle (completamente) dos administradores – a não ser que o que acontece com ela seja o que eles querem que aconteça … vai saber, e a confiança que muitos investidores tinham nela vai desaparecendo. Eu fui um deles.

Sim, eu vendi minha posição de PETR4 em abril deste ano, próximo dos R$13,00, depois de ter visto bater R$8. Sim, suei quando vi o papel bater nos R$15,00 e comecei a pensar que tinha feito um mau negócio. Ontem ela fechou nos R$7,86 e revi este pensamento. 🙂

Isso: o Zé vendeu sua carteira de PETR4 e até agora não voltou. Peguei o dinheiro obtido com a venda das ações e apliquei 100% em um CDB do meu banco. Este CDB é usado como margem em minhas operações de venda com opções, CALL (travadas) e PUT.

“Desisti” da empresa, não da ação

Eu “abandonei” a Petrobras, as ações dela, ainda não. A volatilidade que suas ações apresentam, me permite realizar minhas operações e obter meu lucro. Não acredito – no momento – na empresa, mas isso não me impede de operar com ela. Só na minha carteira é que não as quero no momento …

A operação de venda de CALL (travada) é usada em momentos que acredito não haver espaço para uma subida do papel. Mas que fique claro que é uma subida mais forte ! As vendas que venho realizando nela são em opções OTM, da série seguinte a atual.

A operação de venda de PUT é usada para aproveitar possíveis repiques do papel. A venda é “levemente” ITM – hoje – para o caso de confirmação do movimento que venho observando. Se a alta não vier eu rolo a posição para a série seguinte ou deixo que me exerçam. Sim, caso isso aconteça voltarei a ficar com as PETR4 em minha carteira. Meio a contragosto … 😉

Poderia ter mantido as ações em minha carteira, usando-as como margem ? Certamente ! Mas teria visto o valor dela cair praticamente pela metade, isso sem contar com o desconto de 20% (valor aplicado no dia de hoje) imposto pela bolsa.

Dei sorte de ver o papel caindo. Como disse cheguei a duvidar da eficácia da estratégia na hora em que vi a continuidade da alta e o teste dos R$15. Poderia ter deixado alguma valorização do papel para trás … mas teria prosseguido com a venda das opções margeadas com o CDB.

A sua estratégia pode ser um mutante !

Uma estratégia pode ser alterada com o passar do tempo, especialmente quando você enxerga uma oportunidade de melhorá-la. Foi o que fiz, assumindo o risco de estar errado, hehehe.

Se penso em voltar a ter PETR4 em minha carteira ? Claro ! Basta que eu consiga enxergar uma oportunidade de melhora no cenário para ela. Uma série de fatores precisarão mudar para que isso aconteça, mas a vontade existe.

Até lá, mantenho o dinheiro em CDB para usá-lo como margem em minhas operações de venda com opções. 😀

O estudo acompanhará o desempenho da ITUB4, BBDC4, PETR4 e da VALE5 – carros chefe do Ibovespa. Esta informação poderá ser usada tanto por quem opera na ponta de compra quanto para quem opera na ponta de venda … 😉

Este é um dado que acompanho diariamente, serve para que eu veja o “peso” extra que existe sobre estas ações. Normalmente – veja bem, normalmente … – um aumento na posição alugada pode significar um movimento de queda no papel. E o contrário também é verdadeiro, uma cobertura pode significar um movimento de alta.

Vamos lá !

Comentário: Tudo o que eu não queria, era ver um doji desse tamanho e nessa posição do Ibovespa … 🙁

Tendo acabado de romper a região dos 48.000 pontos, um sinal de reversão tão forte quanto esse ? É maldade com o coração do velhinho aqui …

Sim, meus amigos, o arrancadão rumo aos 51.000 pontos pode estar com as horas contadas “somente” por causa deste sinal. Claro, como todo padrão de candlestick, é preciso que haja o rompimento da mínima da barra para termos a confirmação. E onde está isso ? Nos 48.000 pontos …

De resistência, virou suporte. Pouco mais de 1% nos separa da marca … Só que lá fora estamos vendo um festival de quedas mais fortes. Tudo bem que estes mercados que caem mais, estavam fechados no momento do anúncio do FED, enquanto nós sentíamos todos os efeitos em realtime. Mas a queda é generalizada, afetando também os futuros americanos que caem 0,7% neste momento em que escrevo.

Tanto esforço para chegarmos aqui. Tanto sangue para vermos a resistência sendo vencida, para que em poucos dias de glória a coisa já estivesse sob risco de cancelamento ? 🙁

Sim, o FED manteve a taxa de juros. Não veio o tão temido aumento. Mas alguma coisa que foi dita pela presidente do FED, em seu pronunciamento pós anúncio, não agradou o mercado. Foi ela começar a falar para o mercado escorregar …

Por aqui vamos vivendo a pressão do último dia do exercício das opções das séries I e U. Já sabem o que isso significa, não é mesmo ? 😉

A PETR4 que havia rompido os R$8,00 na quarta-feira, pondo em risco o “já aguardado” pó da PETRI8, sentiu o peso e voltou a cair. Fechou em R$7,86, o que traz o papel novamente para a região de conforto dos vendidos na I8.

O índice futuro, que precisava romper os 49.000 pontos para “entrar no mesmo movimento” do Ibovespa, resolveu fechar exatamente nesta marca. Só para ajudar na confusão.

É … será que aquilo que muitos aguardavam ansiosamente já faz parte do passado, ficando apenas na promessa ?

Aguardemos as cenas dos próximos capítulos. 🙂

Dia 15 de setembro de 2015:
Entrada de R$ 194,183 milhões

Acumulado do mês de setembro de 2015 (até o dia 15):
– R$ 1,073 bilhão

No ano de 2015, o saldo está positivo em de R$ 16,585 bilhões.

O estudo acompanhará o desempenho da ITUB4, BBDC4, PETR4 e da VALE5 – carros chefe do Ibovespa. Esta informação poderá ser usada tanto por quem opera na ponta de compra quanto para quem opera na ponta de venda … 😉

Este é um dado que acompanho diariamente, serve para que eu veja o “peso” extra que existe sobre estas ações. Normalmente – veja bem, normalmente … – um aumento na posição alugada pode significar um movimento de queda no papel. E o contrário também é verdadeiro, uma cobertura pode significar um movimento de alta.

Vamos lá !

Comentário: Aleluia irmãos !!! Finalmente conseguimos romper a barreira dos 48.000 pontos !!!! 😀

Foi uma batalha difícil, com 3 tentativas frustradas, mas com um rompimento daqueles de dar gosto. Com alta rasgando pra tudo que é lado. A nossa querida e amada PETR4 foi uma das que ajudou nessa tarefa. 😉

Rumo aos 51.000 pontos !! E se você olhar para o gráfico, verá o motivo para eu achar que esse é o objetivo e talvez a marca que faça com que voltemos a cair em seguida …

1- É o objetivo do pivot de alta iniciado no fundo de agosto (“culpa” da China) e confirmado com o rompimento dos 48.000 pontos;

2- É a região onde a média de 200 dias passa; (sim, acho que será um movimento rápido na direção dos 51.000)

3- O IFR começa a se aproximar da região de sobrecompra …

Posso estar errado e com isso veremos o índice passando direto da marca ? Claro que podemos, mas eu ficarei de olho grudado na telinha quando chegarmos lá … 🙂

Hoje é o dia do “tudo é possível”, o povo está com uma expectativa gigante para o anúncio do FED, e isso pode mover montanhas. Poderemos ver um teste nos 51k ? Poderemos … mas acho que isso só ocorre hoje com muita lenha na fogueira, são 5% de distância até lá.

Ontem tivemos a ajuda das commodities, e isso fez com que PETR4 e VALE5 subissem. A idolatrada, salve salve, subiu 6% com a alta de mais de 4% do petróleo. Não sei se hoje veremos uma reprise disso não, o petróleo cai 1,65% neste momento.

Então rompemos os 48.000, vamos rumo aos 51.000 e ponto final ? Eu acho que sim. Mas para me deixar mais confortável, gostaria de ver um teste dos mesmos 48.000 pontos, desta vez de cima para baixo, para reforçar o rompimento. 😉

Importante destacar que o povo que tava vendido na PETRI8 se assustou com a corrida de ontem da PETR4. Nem foi a zeração que chamou tanto a atenção, mas sim a mudança do índice de qualidade dela. Caiu de 1,05 para 0,56, em apenas 1 dia ! 😯

Dia 14 de setembro de 2015:
Saída de R$ 153,965 milhões

Acumulado do mês de setembro de 2015 (até o dia 14):
– R$ 1,267 bilhão

No ano de 2015, o saldo está positivo em de R$ 16,391 bilhões.